投資とは、収益を生むという望みで購入するもの、または支払った以上の価格で将来売却することを望んでいるものです。
この簡単な定義を使用して、多くのものを投資であると考えることができます。
住んでいる住宅、貴重な絵、公開企業の株式、銀行の普通預金口座、または譲渡性預金などです。
本章ではGnuCashを使用して、これらの多くのタイプの投資をどのように追跡するかに関して説明します。
具体的に投資を説明する前に、投資の専門用語集を提示するのは役立ちます。 次に提示された用語は、投資の基本概念のいくつかを表します。 これらの用語でなじみ深くなるのは、名案です。少なくとも、後の節でなじみのない単語に遭遇したら、このリストに戻って参照してください。
資本利得は投資の買値と売値の差異です。 売値が買値より低い場合は資本損失と呼ばれます。 実現利益/損失とも呼ばれます。
手数料は有価証券を購入または売却するために証券会社に支払う料金です。
普通株は、会社のある一定分割所有を表す担保です。 これは、公開市場で会社の「株を買う」ときに買うものです。 資本金とも呼ばれます。
複利は、再投資された利子が後にそれ自身の利子 (孫利子) を生じるという概念です。
配当は会社が株主に行う現金支払いです。 この支払総額は、会社の利益総額のいくらかとして決定されるのが通例です。 すべての普通株が配当を行うわけではないことに注意してください。
資本は投資家が何かの一部 (または、全体) 所有者になるための投資です。 これには会社の普通株や不動産が含まれます。
利子は借手が借りたお金を利用するために、貸し手を支払うお金です。 通常、これは1年あたりの元本の割合で表現されます。 例えば、1%の利子が付く普通預金口座(あなたが貸し手で銀行が借手になります)では、1年単位で保持している100ドルごとに1ドル支払われます。
流動性は投資がどれくらい容易にお金に交換可能であるかに関する指標です。 普通預金口座にあるお金は非常に流動性が高いです。一方、住宅に投資されたお金は、住宅を売却するには時間がかかるので流動性が低いです。
元本は、投資されるか、借りた元の金額です。
未実現利益/損失とは、(実現利益/損失に対して)まだ実際には発生していない資産価格の対価として発生する利益または損失です。 実際に資産を売却するときに利益/損失が発生します。 関連項目として資本利得/損失を参照してください。
リターンは投資の総収益と、資本利得または損失の合計です。 関連項目として利回りを参照してください。
リスクは、投資収益率が予想と異なる可能性です。 投資は低リスク (普通預金口座、政府債) から高リスク (普通株、ジャンク債) まで段階的に分類されます。 経験的には、リスクが高ければ高いほど可能なリターンはより高くなります。
株主は、会社の普通株を保有する人です。
株式分割は、既存の株式の持分に対し、会社がいくらか追加で複数の株式を発行する時に発生します。 例えば、「1株に付き2株の割合をもって分割する」株式分割は、100株の持分を所有している場合、無料で追加100株を受け取ります。 持分の単価が調整されるので、価値の純変化は全くありません。よってこの例では、1株あたりの株価は半分になります。
評価とは、投資を「合理的な時間枠」内で売却した時の、市場価値または価格を決定する手続きです。
利回りは投資から得る金額の基準です (すなわち、投資からどのくらいの収益を受け取るかです)。 通常、これは元本に対する割合で表します。 利回りは、資本利得または資本損失を含みません。(収益を参照してください)。 例 : 100ドルの普通株で1年あたり2ドルの配当が支払われる場合、2%の利回りがあります。
利用可能ないくつかの広いタイプの投資、およびそれぞれのタイプの例を次に示します。
利付き口座または手形
通常、このタイプの投資はお金に即時アクセスすることができ、毎月預金した金額に基づいて利子が支払われます。 例としては普通預金口座 (およびいくつかの利付き当座預金口座) および証券会社の現金口座です。 これは非常に低いリスクの投資です。米国ではこれらの口座で発生する損失に対して特定の上限までは保証されます。
時には、利付き投資は据置期間があります。 このタイプの投資は、設定した資本回収率で受け取るためには、一定期間お金を投資することを約束する必要があります。 通常は、約束をより長くすれば、利率がより高くなります。 満期日の前に解約するなら、通常は中途解約違約金を支払わなければなりません。 これは比較的低いリスク投資です。 例としては、定期預金またはいくつかの政府債です。 他のタイプの債券は発行者の「信用格付け」の等級により、より高いリスクに基づいて、より高い利回りを得ることができます。
株式と投資信託
これは会社の実効的な共有者になることに対する投資です。 通常、公開取引される株式に関しては期間制限は全くありません。しかしながら、株式保有期間に応じて、資本利得に対して支払う税率に変更があるかもしれません。 また、株式は一般的にかなり流動性があります。比較的素早くお金にアクセスできます。 将来の株価に関して無保証のため、この投資はより高いリスクがあります。
投資信託は、同時に多種類の株式を購入する団体投資の仕組みです。 例えば、「スタンダード&プアーズ500種株価指数ファンド」は、スタンダード&プアーズ株式指数に組み込まれた500すべての株式を購入する投資信託です。 この投資信託の持分を購入する時、本当は投資信託の中に含まれている500種類の株式それぞれを少量ずつ購入しています。 投資信託は、税金と会計処理の両方で、1種類の株式と全く同様に取り扱われます。
固定資産
時間がたつにつれて評価額が増加する資産は、投資の別の形式です。 例えば、住宅、土地の区画または貴重な絵などです。 この種の投資は売却するまで評価額を決定するのが非常に困難です。 これらの資産を売却する時の税金関係は商品によってさまざまです。 例えば、主要な居住場所であれば住宅の売却時に税の軽減を受けることができるかもしれません。しかし、高価な絵に関しては税の軽減は受けることができないでしょう。
固定資産への投資は9章資本利得および11章減価償却で説明します。 通常、購入と売却の取引を記録すること以外、固定資産への投資のための会計処理はそれほど多くありません。